Rada nadzorcza Telecom Italia (TIM) jednogłośnie udzieliła prezesowi operatora Pietro Labrioli mandatu do rozpoczęcia wyłącznych negocjacji z KKR w sprawie sprzedaży sieci stacjonarnej ‒ informuje włoski dziennik finansowy „Il Sole 24 Ore”.
Jak informuje gazeta, rada oczekuje, że nie później niż do 30 września amerykańska firma zarządzająca funduszami private equity KKR złoży wiążącą ofertę zakupu NetCo, spółki która ma zostać utworzona z aktywów sieci stacjonarnej TIM, w tym światłowodowej spółki FiberCo. KKR będzie mógł w tym czasie przeprowadzić due diligence wystawionych na sprzedaż aktywów, w tym ich komercyjnych umów.
Rada decyzję podjęła po przeanalizowaniu dwóch niewiążących ofert, które w czerwcu złożyły KKR oraz konsorcjum CDP Equity (inwestycyjne ramię państwowej włoskiej kasy pożyczkowej Cassa Depositi e Prestiti) i Macquarie Infrastructure and Real Assets (Europe) (część australijskiej grupy finansowej Macquarie).
Jak informuje dziennik, rada wspierając się m.in. opiniami doradców finansowych, takich jak Goldman Sachs, Mediobanca - Banca di Credito Finanziario i Vitale & Co, uznała, że oferta KKR jest korzystniejsza pod względem wykonalności i terminu od oferty konsorcjum.
Zakup NetCo przez KKR wymagał będzie zgód, w tym antymonopolowych oraz zgody rządu, który ma tzw. złotą akcję i może zablokować każdą transakcję jeśli uzna ją za niekorzystną dla interesów państwa.
TIM nie ujawnił wartości ofert wstępnych. Według wcześniejszych doniesień mediów, KKR ostatecznie zaproponował 23 mld euro, z czego 2 mld uzależnione jest od przyszłych wyników NetCo. Konsorcjum miało zaoferować 19,3 mld euro. Wartość oferty KKR jest znacząco niższa od oczekiwań Vivendi, głównego akcjonariusza TIM, który wystawione na sprzedaż aktywa wycenia na nie mniej niż 30 mld euro. Może to zapowiadać, że francuska grupa medialno-telekomunikacyjna będzie się starała blokować negocjacje z KKR.
